Naložbe v medkorporacijske tržne vrednostne papirje je mogoče razvrstiti glede na odstotek lastništva nad podjetjem, pri katerem se ti vrednostni papirji pridobijo.
Naložbe v medkorporativne tržne vrednostne papirje so naložbe v vrednostne papirje med podjetji. Ker obstaja več vrst, bomo nadaljevali z njihovo razvrstitvijo. Prav tako bomo razložili značilnosti vsake od kategorij.
Kategorije naložb v medpodjetniške tržne vrednostne papirje
Razvrstitve naložb v prenosljive vrednostne papirje med podjetji so naslednje:
- Naložbe v finančna sredstva: Kontrolni odstotek je manjši od 20%. Šteje se za pasivno naložbo. To je posledica dejstva, da je vplivna sposobnost prevzemne družbe, nad katero se pridobijo njeni deleži, praktično nična.
- Naložbe v pridružena podjetja: Nadzorni odstotek med 20% in 50%. Čeprav se ta razvrstitev šteje za naložbo brez ustreznega nadzora, lahko prevzemna družba pomembno vpliva na naslednji način:
- Pridobivanje zastopanosti v vodstvu.
- Vpliv na politiko in korporativno upravljanje podjetja
- Izkoristite človeške vire prevzetega podjetja
- Vplivati na materialne transakcije
- Tehnološka odvisnost
- Poslovna kombinacija: Kontrolni odstotek večji od 50%. Ko odstotek lastništva presega 50%, če se šteje za naložbo z nadzorno zmogljivostjo.
Nadzor, ki se izvaja na podlagi odstotka lastništva, se šteje za sorazmeren. V nekaterih primerih je kljub temu, da ima v podjetju manj kot 20-odstotni delež, mogoče izvajati večji nadzor. To je zato, ker lahko družba, ki pridobi delnice, zagotovi znanje, novo tehnologijo ali proizvodni način z večjo učinkovitostjo kot prevzeta družba.
Računovodsko obravnavanje naložb v prenosljive vrednostne papirje med podjetji
Na podlagi treh prejšnjih klasifikacij bi bila računovodska obravnava naslednja:
Naložbe v finančna sredstva
- Vrednostni papirji v posesti do zapadlosti: So vrednostni papirji s stalnim donosom, ki jih podjetje želi in jih lahko hrani do zapadlosti. Teh vrednostnih papirjev, razen v posebnih okoliščinah, ni mogoče prodati, dokler ne potečejo.
Te vrednosti se v bilanci stanja evidentirajo po odplačni vrednosti.
- Vrednostni papirji v posesti za prodajo: Gre za vrednostne papirje s fiksnim in variabilnim dohodkom, ki jih podjetje izvaja nekoliko bolj špekulativno in bi jih lahko v določenem trenutku prodalo.
V bilanci stanja so razvrščene po pošteni vrednosti. Uresničeni dobički iz vrednosti so razvrščeni v izkaz poslovnega izida, nerealizirani dobički pa v izkazu gibanja kapitala.
- Po pošteni vrednosti skozi izkaz poslovnega izida: Znotraj te razvrstitve obstajata dve podrazvrstitvi:
- Trgovanje: Gre za naložbe v špekulativne vrednostne papirje s stalnim in variabilnim donosom, s katerimi namerava družba kratkoročno doseči dobiček.
- Izkazano po pošteni vrednosti: Obdelava, podobna prejšnji klasifikaciji.
Naložbe v pridružena podjetja
Tržni vrednostni papirji, razvrščeni v to kategorijo, se obračunavajo po nabavni vrednosti in v bilanci stanja poročajo kot nekratkoročna sredstva. V naslednjih obdobjih se bo sorazmerni del dobička / izgube prevzete družbe, do katere je prevzemna družba upravičena, povečal ali zmanjšal račun, povezan s to naložbo, in bo pripoznan v izkazu poslovnega izida.
Poslovna kombinacija
Trenutno se za obračun poslovne združitve uporablja metoda pridobivanja.
Po tej metodi bi družba A, če je na primer lastnik 80% delnic družbe B, 100% sredstev in obveznosti družbe B poročala kot lastne. Preostalih 20%, ki ne ustrezajo družbi A, bi bilo uvrščenih med manjšinske deleže.
