Portfeljske delnice so delnice v kapitalu družbe, ki jih je pridobila fizična ali pravna oseba. Tako so postali del naložbenega portfelja.
Omeniti velja, da je v nasprotju z drugimi finančnimi vrednostnimi papirji delnica bolj tvegana. Se pravi, da lahko kratkoročno beleži izgube, dolgoročno pa vedno ponuja več dobička kot fiksni dohodek.
Upoštevati je treba tudi drugo dejstvo, da so zaloge portfelja lahko del lastniškega portfelja. V to vrsto portfelja je mogoče poleg zalog vključiti tudi večjo raznolikost premoženja z visoko volatilnostjo, kot so zamenljive obveznice in strukturirani izdelki.
Vrste delnic v portfelju glede na tveganje
Vrste delnic v portfelju so glede na tveganje naslednje:
- Obrambni: So tiste delnice, ki jih izdajo podjetja z majhnim tveganjem in spadajo v sektorje, ki niso povezani z uspešnostjo gospodarstva. Navajamo se na primer na osnovne storitve. V tem primeru bo uspešnost vrednostnih papirjev ponavadi razmeroma stabilna in pogosto prinaša dividende, čeprav običajno skromne.
- Žaljivo: So delnice podjetij z nestanovitnimi rezultati. Se pravi, da lahko veliko zmagajo ali izgubijo. V tej skupini so predmeti, kot sta tehnologija ali olje. Slednje je odvisno od mednarodne cene surove nafte, ki pa se lahko zaradi geopolitičnih dejavnikov na primer sooča z močnimi nihanji.
Na tej točki je treba opozoriti, da je sestava portfelja v veliki meri odvisna od averzije do tveganja. Če vlagatelj išče razmeroma stabilne zaslužke, bo raje kupil več obrambnih delnic, četudi to pomeni, da se dolgoročno odreka višjim donosom, ki jih ponujajo ofenzive.
Ste pripravljeni vlagati na trge?
Eden največjih posrednikov na svetu, eToro, je naložbe na finančnih trgih naredil bolj dostopne. Zdaj lahko vsakdo vlaga v delnice ali kupuje delnice delnic z 0% provizij. Začnite vlagati zdaj z depozitom v višini samo 200 USD. Ne pozabite, da je pomembno, da se usposobite za vlaganje, toda seveda danes to lahko stori vsak.
Vaš kapital je ogrožen. Lahko se zaračunajo druge pristojbine. Za več informacij obiščite stocks.eToro.com
Želim vlagati z EtoroVendar je pomembno omeniti, da obrambne zaloge niso edina zaščita pred nestanovitnostjo trga. Agent lahko na primer kupi naslove z nastopi, ki so v zgodovini vedno v nasprotju. To pomeni, da če eden pade, se pričakuje dvig drugega (ali drugih), ki kompenzira izgubo.
Druge klasifikacije portfeljskih delnic
Druge razvrstitve portfeljskih delnic so:
1. Za pravice, ki jih zagotavljajo:
- Prednost: So naslovi, ki lahko sčasoma izplačajo dividende. Poleg tega imajo lastniki prednost v primeru likvidacije podjetja, to pomeni, da bi jim bil njihov denar vrnjen pred drugimi družbeniki.
- Vsakdanji: Dividende jim niso dolžne deliti, vendar imajo pooblastilo za glasovanje na skupščini delničarjev.
Zgoraj bomo podrobno razložili v tem članku o vrstah delnic.
2. Po knjigovodski vrednosti
- O paru: Cena naslova je višja od njegove nominalne vrednosti, ki je določena v računovodskih evidencah družbe izdajateljice.
- Par: Nominalna vrednost je enaka tržni ceni.
- Pod par: Cena je nižja od nominalne vrednosti
Razlika med lastnimi delnicami in delnicami portfelja
Pomembno je ločiti portfeljske delnice od lastnih delnic. Slednje je skupek delnic, v katere je podjetje investiralo in ki spadajo v njegov lastni kapital.
Z drugimi besedami, znotraj delnic portfelja je lahko lastna delnica. V tem primeru je družba kupila del vrednostnih papirjev, ki jih je sama izdala.