Bančni konzorcij - kaj je to, opredelitev in koncept

Bančni konzorcij ali bančni sindikat je skupina finančnih subjektov, ki se začasno združijo za izvedbo operacije, ki je zaradi svojih značilnosti niso mogli izvesti posamezno.

Najpogostejši posli, v katerih poteka bančni konzorcij, so posli z visokimi zneski ali visokim tveganjem. V konzorciju so finančni subjekti med seboj neodvisni: združijo se samo za določeno operacijo, ki je ne bi mogli izvesti posamezno. Ta zveza je uresničena s sporazumom o sindikaciji, o katerem bomo govorili v celotnem besedilu.

Operacije, pri katerih nastopi bančni konzorcij

Čeprav je bančni konzorcij mogoče izvajati s katero koli operacijo, se v praksi običajno zgodita naslednja dva:

• Sindicirana posojila: Ti krediti ali posojila imajo enake značilnosti kot tisti, ki jih izda katera koli finančna institucija, vendar z glavno razliko, da jih v tem primeru izda bančni konzorcij ali sindikat, to je več subjektov. Običajno gre za srednje- ali dolgoročne kredite ali posojila z zelo visokim zneskom in z relativno visokim tveganjem plačilne nesposobnosti dolžnika.
• Izdaja vrednostnih papirjev (delnice, obveznice itd.): V tem primeru konzorcij običajno vpliva na izdaje vrednostnih papirjev velikih podjetij ali tistih z relativno visokim tveganjem plačilne nesposobnosti. Običajno se pojavljajo na mednarodnih trgih, čeprav jih je mogoče izvajati tudi na nacionalnih.

Člani, ki sestavljajo bančni konzorcij

Konzorcij lahko sestavljajo tri vrste članov:

• Direktorska banka: So banke, odgovorne za konzorcij. Zadolženi so za pogajanja in določanje pogojev z upravičencem. Poleg tega so zadolženi tudi za iskanje drugih finančnih subjektov, ki bodo del konzorcija. Svinčena banka je lahko ena ali več.
• Banke agentov: To izberejo vse sodelujoče banke konzorcija in je zadolžena za upravljanje zveze. Njegove funkcije vključujejo na primer pobiranje obresti za posojila ali kredite ali izvajanje izdaje vrednostnih papirjev.
• Preostale sodelujoče banke: So drugi finančni subjekti, ki sodelujejo v konzorciju.

Običajno je glavna banka tista, ki v operaciji prevzame največ zneska ali največ tveganja. Ko vsi subjekti sodelujejo v enakem znesku sredstev, so vse običajno vodilne banke na isti ravni in se imenuje konzorcij klubska pogodba.

Banke, ki sestavljajo sindikat, podpišejo sindikalni pakt, ki je podoben pogodbi, v kateri so določena pravila konzorcija. Sporazum o združevanju običajno vključuje način reševanja morebitnih sporov, ki lahko nastanejo med člani, ali možnih sankcij v primeru neizpolnjevanja obveznosti s strani katerega koli subjekta.