Bančni konzorcij ali bančni sindikat je skupina finančnih subjektov, ki se začasno združijo za izvedbo operacije, ki je zaradi svojih značilnosti niso mogli izvesti posamezno.
Najpogostejši posli, v katerih poteka bančni konzorcij, so posli z visokimi zneski ali visokim tveganjem. V konzorciju so finančni subjekti med seboj neodvisni: združijo se samo za določeno operacijo, ki je ne bi mogli izvesti posamezno. Ta zveza je uresničena s sporazumom o sindikaciji, o katerem bomo govorili v celotnem besedilu.
Operacije, pri katerih nastopi bančni konzorcij
Čeprav je bančni konzorcij mogoče izvajati s katero koli operacijo, se v praksi običajno zgodita naslednja dva:
- Sindicirana posojila: Ti krediti ali posojila imajo enake značilnosti kot tisti, ki jih izda katera koli finančna institucija, vendar z glavno razliko, da jih v tem primeru izda bančni konzorcij ali sindikat, to je več subjektov. Običajno gre za srednje- ali dolgoročne kredite ali posojila z zelo visokim zneskom in z relativno visokim tveganjem plačilne nesposobnosti dolžnika.
- Izdaja vrednostnih papirjev (delnice, obveznice itd.): V tem primeru konzorcij običajno vpliva na izdaje vrednostnih papirjev velikih podjetij ali tistih z relativno visokim tveganjem plačilne nesposobnosti. Običajno se pojavljajo na mednarodnih trgih, čeprav jih je mogoče izvajati tudi na nacionalnih.
Člani, ki sestavljajo bančni konzorcij
Konzorcij lahko sestavljajo tri vrste članov:
- Direktorska banka: So banke, odgovorne za konzorcij. Zadolženi so za pogajanja in določanje pogojev z upravičencem. Poleg tega so zadolženi tudi za iskanje drugih finančnih subjektov, ki bodo del konzorcija. Svinčena banka je lahko ena ali več.
- Banke agentov: To izberejo vse sodelujoče banke konzorcija in je zadolžena za upravljanje zveze. Njegove funkcije vključujejo na primer pobiranje obresti za posojila ali kredite ali izvajanje izdaje vrednostnih papirjev.
- Preostale sodelujoče banke: So drugi finančni subjekti, ki sodelujejo v konzorciju.
Običajno je glavna banka tista, ki v operaciji prevzame največ zneska ali največ tveganja. Ko vsi subjekti sodelujejo v enakem znesku sredstev, so vse običajno vodilne banke na isti ravni in se imenuje konzorcij klubska pogodba.
Banke, ki sestavljajo sindikat, podpišejo sindikalni pakt, ki je podoben pogodbi, v kateri so določena pravila konzorcija. Sporazum o združevanju običajno vključuje način reševanja morebitnih sporov, ki lahko nastanejo med člani, ali možnih sankcij v primeru neizpolnjevanja obveznosti s strani katerega koli subjekta.